周五(1月11日),国债期货低开震荡走高,收盘全线走高,10年期主力合约涨0.03%,持仓量61456手,日增仓400手,5年期主力合约涨0.05%,2年期主力涨0.04%。10年期国债活跃券走势分化。国债期货10年期主力合约本周涨0.15%,连续四周走高。国债现券交投有所提振,10年期活跃券180019最新成交价报3.12%,收益率下行1.01bp;次活跃券180011最新成交价报3.11%,收益率上行1bp。央行公告,目前银行体系流动性总量处于较高水平,1月11日不开展逆回购操作。当日净回笼1100亿元,本周净回笼4100亿元,年初以来,央行已累计净回笼7300亿元。Shibor普遍下行,隔夜品种跌3.5bp报1.708%,7天期跌3.2bp报2.555%,14天期涨1.3bp报2.515%。开年以来,市场资金面迅速恢复宽松,货币市场利率普跌,短期货币市场利率大幅低于OMO利率,显示资金市场呈现短期过剩局面。央行顺势调减公开市场操作力度,直至暂停操作,连续通过存量逆回购到期实施净回笼。一级市场方面,财政部91天期贴现国债中标利率2.2426%,边际利率2.2913%,全场倍数4.44,边际倍数8.13。中债收益率曲线显示,前一日3个月期国债到期收益率为2.352%。
成交方面,
国债方面:30Y国债180017成交于3.71%;10Y国债180019集中成交于3.145%-3.12%;10Y国债180027集中成交于3.12%-3.11%;5Y国债 180023暂无成交;3Y国债180021集中成交于2.74%;1Y国债180026暂无成交。
金融债方面:10Y国开180205成交于3.69%-3.6575%,180210成交于3.605% -3.5775%;10Y非国开180406成交于3.745%-3.715%;7Y国开 180206暂无成交;5Y国开180211集中成交于3.34%-3.31%,180204集中成交于3.35%-3.32%;5Y非国开180408集中成 交于3.34%;3Y国开180208集中成交于3.06%-3.05%,3Y180212集中成交于3.07%-3.05%;3Y非国开180409成交于3.12%-3.11%;1Y国 开180209集中成交于2.57%-2.52%。
地方债方面:今日地方债交投延续活跃,3-5Y地方债更受市场青睐。3Y地方债成交在估值-6bp区间内,5Y地方债成交在估值-14bp内 ,7Y地方债成交在估值到估值到估值-10bp区间内,10Y地方债成交在估值到估值-3bp内,参与机构买方多为券商、银行、农商,卖 方多为券商、银行等。